Dit bericht is ouder dan drie jaar. De inhoud is daarom mogelijk niet meer actueel.
Verduidelijking reikwijdte individueel vermogensbeheer in sectorbrief
Beleggingsondernemingen die beleggingsdiensten verlenen aan professionele beleggers hanteren vaak een te ruime definitie van de beleggingsdienst ‘het beheren van een individueel vermogen’. In een sectorbrief verduidelijkt de Autoriteit Financiële Markten (AFM) welke diensten niet onder de definitie van individueel vermogensbeheer vallen. Zij verwacht dat ondernemingen aan de hand van deze sectorbrief toetsen of zij voldoen aan alle vereisten en acties ondernemen waar dat nodig is.
In het kort
- Beleggingsdiensten vaak onterecht onder individueel vermogensbeheer geschaard
- Beleggingsondernemingen hebben niet altijd de juiste vergunningen en beleggers krijgen niet de volledige bescherming
- Sectorbrief wijst beleggingsondernemingen op vergunningen en wettelijke eisen
Risico
Door het ruim interpreteren van de beleggingsdienst individueel vermogensbeheer bestaat het risico dat er ook andere beleggingsdiensten worden verleend. Mogelijk heeft de onderneming dan niet de juiste vergunningen. Of voldoet zij niet aan alle wettelijke eisen die op die beleggingsdiensten van toepassing zijn. Professionele beleggers krijgen dan niet de volledige bescherming die bij deze beleggingsdiensten hoort.
Duidelijkheid
De AFM vindt het daarom belangrijk dat beleggingsondernemingen zorgvuldig vaststellen welke van de door hen verleende diensten onder de reikwijdte vallen van individueel vermogensbeheer, en welke hierbuiten. En welke gevolgen dit voor hen heeft. Om ondernemingen hiervoor een handvat te bieden, heeft de AFM in de sectorbrief de reikwijdte nader toegelicht en geïllustreerd aan de hand van een drietal praktijkvoorbeelden.
Gewenst resultaat
De AFM verwacht van beleggingsondernemingen dat zij aan de hand van deze sectorbrief toetsen of zij beschikken over de juiste vergunningen, en waar dat nodig is stappen zet om aan alle wet- en regelgeving te voldoen die van toepassing is op haar dienstverlening.
Contact bij dit artikel
Wilt u het laatste nieuws van de AFM ontvangen?
Schrijft u zich dan in voor onze nieuwsbrief, dan houden wij u op de hoogte.